AutoZone tetap direkomendasikan Beli meski margin lambat pulih dan saham turun 31%.

AutoZone masih direkomendasikan Beli karena valuasi menarik dan pertumbuhan laba moderat, meski saham turun 31% dalam setahun. Pertumbuhan pendapatan melebihi ekspektasi dengan penjualan komersial naik 10% dan jumlah toko lebih dari 8.000, tapi normalisasi margin dan pengembalian modal investasi lebih lambat dari asumsi awal. Normalisasi biaya LIFO meningkatkan visibilitas laba per saham, dan hasil kuartal 4 akan bergantung pada margin barang dagangan, leverage SG&A, pertumbuhan komersial, serta tren lalu lintas DIY. Saat ini, AutoZone diperdagangkan pada 16 kali laba per saham FY2027, menawarkan profil risiko/imbalan yang lebih baik dibanding tahun lalu.