Memegang saham dividen tinggi di akun kena pajak bisa rugikan pajak $14.400 per tahun dibanding Roth IRA.

Portofolio senilai $1 juta di saham dividen tinggi dengan pendapatan $60.000 menghadapi pajak tahunan $14.400 pada tarif pajak federal 24% jika disimpan di akun kena pajak. Menempatkan saham ini di Roth IRA menghindari pajak tersebut, memungkinkan pendapatan tumbuh bebas pajak yang berlipat ganda seiring waktu. Beban pajak ini sangat terasa pada saham dengan dividen penghasilan biasa seperti BDC, REIT, dan ETF covered-call. Investor disarankan mempertimbangkan konversi Roth untuk memaksimalkan hasil setelah pajak dan mengurangi biaya pajak jangka panjang.