J.M. Smucker catat hasil Q4 kuat, yield arus kas bebas 9% dan dividen 4,3%, saham undervalued 20%.

J.M. Smucker melaporkan hasil kuartal keempat yang kuat, melampaui ekspektasi laba per saham dan pendapatan. Perusahaan mempertahankan rekomendasi Beli karena valuasi menarik dan faktor teknikal, dengan saham diperdagangkan lebih dari 20% di bawah nilai wajar berdasarkan rasio harga terhadap laba konservatif 13. Perusahaan menawarkan yield arus kas bebas tinggi sebesar 9% dan yield dividen 4,3%. Meskipun diperkirakan penurunan penjualan 3-4%, panduan untuk tahun fiskal 2027 memproyeksikan laba per saham yang disesuaikan antara $9,75 dan $10,25 serta arus kas bebas sebesar $1 miliar. Risiko utama meliputi kenaikan biaya input, pasar konsumen AS yang melemah, dampak obat GLP-1, dan tekanan margin dari kenaikan biaya tenaga kerja dan suku bunga.